Cuộc họp của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed)
Các nhà đầu tư sẽ chuyển sự chú ý sang cuộc họp chính sách của Fed vào thứ Tư (1/11) để có thêm quan điểm của các nhà hoạch định chính sách về tình trạng nền kinh tế và triển vọng lãi suất.
Hầu hết các nhà đầu tư đang kỳ vọng rằng Fed đã hoàn tất việc thắt chặt chính sách tiền tệ và sẽ giữ nguyên lãi suất tại cuộc họp chính sách lần này, trong khi một số người tin rằng một đợt tăng lãi suất khác có thể xảy ra vào tháng 12 của Fed.
Bất kỳ dấu hiệu nào cho thấy Fed có ý định giữ lãi suất quanh mức hiện tại cho đến hết năm tới đều có thể củng cố đặt cược vào khả năng lợi suất trái phiếu Kho bạc tăng thêm, trong khi mức tăng lên mức cao nhất trong hơn 15 năm đã góp phần khiến chỉ số S&P500 bị bán tháo mạnh.
Chỉ số S&P500 đã giảm hơn 10% kể từ khi đạt mức cao nhất trong năm vào cuối tháng 7, mặc dù vẫn tăng gần 8% trong năm nay.
Đây là thời điểm quan trọng đối với thị trường trái phiếu Kho bạc sau khi lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm trong tuần qua đã nhanh chóng tăng trên 5% lần đầu tiên kể từ năm 2007 trước khi sụt giảm trở lại. Những động thái như vậy đã khiến các nhà đầu tư lo lắng xung quanh những lo ngại về việc liệu lợi suất sẽ tăng trở lại khi nền kinh tế tiếp tục phát triển mạnh mẽ hay bắt đầu trượt dốc khi lãi suất cao làm chậm nền kinh tế.
Dữ liệu việc làm phi nông nghiệp của Mỹ
Phần dữ liệu kinh tế quan trọng trong tuần này sẽ là báo cáo bảng lương phi nông nghiệp tháng 10 được công bố vào thứ Sáu (3/10). Sau khi 336.000 việc làm được bổ sung vào tháng 9, các nhà kinh tế đang kỳ vọng mức tăng trưởng việc làm vừa phải hơn là 182.000, vẫn phù hợp với thị trường lao động mạnh mẽ.
Tỷ lệ thất nghiệp dự kiến sẽ duy trì ở mức 3,8%, trong khi mức tăng trưởng tiền lương dự kiến sẽ giảm xuống 4% so với cùng kỳ năm ngoái, điều này sẽ đánh dấu mức thấp trong thời kỳ hậu đại dịch. Điều này có thể giúp củng cố quan điểm của Fed rằng áp lực giá đang giảm bớt và họ không cần phải tăng lãi suất thêm nữa.
Mùa báo cáo bước vào giai đoạn cao điểm
Apple sẽ công bố báo cáo lợi nhuận quý III trong tuần này. Cổ phiếu của Apple đã giúp thúc đẩy chỉ số chứng khoán tăng mạnh trong năm nay cùng với cổ phiếu của các công ty công nghệ và tăng trưởng có vốn hóa lớn khác của Mỹ.
Mùa thu nhập quý III đã chứng kiến sự thất vọng từ một số tên tuổi Big Tech, với cổ phiếu của Alphabet và Tesla đã sụt giảm sau khi công bố báo cáo. Chỉ số Nasdaq 100 đã giảm 11% so với mức cao nhất, mặc dù vẫn tăng gần 30% trong năm nay.
Cuộc họp của Ngân hàng Trung ương Anh (BoE)
BoE sẽ tổ chức cuộc họp chính sách vào thứ Năm (2/11), và các quan chức sẽ quyết định xem có nên tiếp tục tăng lãi suất hay không, sau khi đã giữ nguyên lãi suất vào tháng 9 sau 14 lần tăng liên tiếp.
Các nhà đầu tư đang kỳ vọng BoE sẽ giữ nguyên lãi suất ở mức cao nhất trong 15 năm là 5,25%, đồng thời để ngỏ khả năng tăng lãi suất thêm nếu cần thiết. Các nhà hoạch định chính sách cũng dự kiến sẽ nhắc lại rằng lãi suất sẽ cần phải duy trì ở mức hiện tại trong một thời gian nữa bất chấp những dấu hiệu ngày càng tăng cho thấy nền kinh tế đang đi ngang.
Lạm phát và GDP của khu vực đồng euro
Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) đã giữ nguyên lãi suất trong cuộc họp chính sách tuần qua sau tốc độ tăng lãi suất nhanh nhất trong lịch sử và hiện sẽ xem xét dữ liệu về lạm phát và GDP vào thứ Ba (1/11) trước cuộc họp cuối cùng trong năm nay.
Dữ liệu sơ bộ về lạm phát giá tiêu dùng dự kiến sẽ cho thấy lãi suất cơ bản giảm xuống 3,2% trong tháng 10, tiến gần hơn đến mục tiêu 2% của ECB, ngay cả khi chi phí năng lượng cao tiếp tục gây ra rủi ro tăng giá.
Dữ liệu GDP dự kiến sẽ cho thấy nền kinh tế Eurozone giảm 0,1% trong quý III so với quý trước và tăng trưởng 0,2% so với cùng kỳ năm trước.
Cuộc họp của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BOJ)
Quyết định bất ngờ của BOJ vào cuối tháng 7 nhằm nới lỏng sự kiểm soát đối với lợi suất dài hạn đã góp phần gây ra làn sóng bán tháo trái phiếu chính phủ trên toàn cầu. Điều đó đã làm tăng thêm sự quan tâm đến cuộc họp chính sách của BOJ vào ngày 30/10 và 31/10.
Stephen Bartolini, nhà quản lý danh mục đầu tư thu nhập cố định tại T. Rowe Price cho biết: “Họ càng loại bỏ quyền kiểm soát đường cong lợi suất thì đó là xu hướng bi quan ở phần cuối của đường cong Kho bạc. BOJ nằm trong danh sách kiểm tra của chúng tôi về những thứ giúp đánh dấu mức lợi suất cao của Mỹ. Việc BOJ thoát khỏi sự kiểm soát đường cong lợi suất có thể dẫn đến yếu tố tác động cuối cùng trong chu kỳ này”.
