Theo đó, lợi nhuận trước thuế quý IV/2025 của TCBS tiếp tục vượt trội đạt 2.041 tỷ đồng, tăng gần 120% so với cùng kỳ năm trước và lũy kế cả năm đạt mức kỷ lục 7.109 tỷ đồng, tăng trưởng gần 50% và đạt 123% kế hoạch.
Sau khi IPO và niêm yết thành công trên sàn chứng khoán vào tháng 10/2025, TCBS vững vàng ở vị trí công ty chứng khoán với vốn chủ sở hữu lớn nhất thị trường, đồng thời có hiệu quả sử dụng vốn hàng đầu thị trường và cao nhất trong 11 quý gần nhất, với tỷ suất sinh lời của của vốn chủ sở hữu (ROE) 16,7% và tỷ suất sinh lời của tổng tài sản (ROA) đạt 8,4%.
| |
Báo cáo cho biết, kết quả kinh doanh bứt phá trên đến từ cả bốn mảng kinh doanh trụ cột. Cụ thể, thu nhập đối với mảng môi giới và lưu ký chứng khoán quý IV/2025 đạt 89 tỷ đồng, tăng 19% so với cùng kỳ; cả năm 2025 đạt 356 tỷ đồng, tăng trưởng 63%. Số khách hàng mới tham gia giao dịch chứng khoán tăng mạnh, vượt 64% so với năm 2024.
Quý này, Công ty tiếp tục mở rộng thị phần môi giới cổ phiếu, giữ vững ở vị trí top 3 trên sàn HOSE và đánh dấu bước tiến đột phá khi đạt 9,0% thị phần, tăng 1,3% và top 2 trên sàn HNX với thị phần đạt 8,85%, tăng 0,5% so với cùng kỳ năm 2024.
| |
Thành công trên kết hợp từ chính sách miễn phí giao dịch Zero-fee, các chương trình thúc đẩy giao dịch và chất lượng dịch vụ ổn định - nhanh chóng, cụ thể trong năm 2025. Hơn nữa, với thế mạnh WealthTech, TCBS đã đưa vào vận hành thành công hệ thống KRX, nền tảng giao dịch mới, nâng cấp toàn diện về hạ tầng và công nghệ đáp ứng lượng lệnh lên tới 3 triệu lệnh/ngày và tăng tốc độ gửi lệnh của Gateway lên tới 15.000 lệnh/giây.
Với mảng kinh doanh chứng quyền, năm 2025, TCBS lần đầu tiên chào bán phát hành hơn 24 mã chứng quyền với tổng giá trị chào bán hơn 350 tỷ đồng, mang lại nhiều lựa chọn tối ưu cho khách hàng.
Mảng phân phối chứng chỉ quỹ quý IV/2025 đạt hơn 4.500 tỷ đồng, đóng góp vào kết quả phân phối cả năm 2025 đạt hơn 23.300 tỷ đồng, tăng 24% so với năm 2024. Năm 2025 đánh dấu sự ra đời và bứt phá của nền tảng Fundmart phân phối chứng chỉ quỹ thông minh hàng đầu Việt Nam, với 30 quỹ đầu tư được quản lý bởi các công ty quản lý quỹ uy tín như Techcom Capital, Dragon Capital, VinaCapital, SSI, VCB capital, và UOB chiếm gần 50% tổng giá trị tài sản (NAV) các quỹ nội thị trường.
Nền tảng Fundmart liên tục ra mắt các tính năng mới vượt trội, tiêu biểu trong quý IV/2025 là giới thiệu tính năng Kiểm thử tín hiệu mua tiên phong và duy nhất trên thị trường, thu hút hơn 22.000 nhà đầu tư, với mức độ truy cập nền tảng thường xuyên vượt 70.000 nhà đầu tư mỗi tháng.
Đối với mảng cho vay ký quỹ và ứng trước tiền bán, trong quý IV/2025, thu nhập từ lãi các khoản cho vay ký quỹ và ứng trước tiền bán của TCBS đạt 1.119 tỷ đồng, tăng trưởng 12% so với kỷ lục quý trước, và tăng 64% so với cùng kỳ năm trước; lũy kế cả năm đạt 3.664 tỷ đồng, đóng góp 37% vào tổng thu nhập thuần từ hoạt động kinh doanh và tăng trưởng 43% so với năm 2024.
| |
Năm 2025, với việc thành công tăng vốn điều lệ và vốn chủ sở hữu thông qua phát hành cổ phiếu riêng lẻ và IPO, giữ tỷ lệ cho vay trên vốn chủ sở hữu ở mức 0,99 thấp hơn nhiều mức trần 2 lần của Ủy ban Chứng khoán, để lại nhiều dư địa tăng trưởng cho mảng cho vay ký quỹ.
Với mảng ngân hàng đầu tư, doanh thu thuần đạt 468 tỷ đồng trong quý IV/2025, tăng 110% so với cùng kỳ và cả năm đạt 2.018 tỷ đồng, tăng trưởng 50%. Tổng giá trị phát hành trái phiếu năm 2025 đạt hơn 85.000 tỷ đồng, chiếm 38% thị phần phát hành trái phiếu doanh nghiệp, tiếp tục khẳng định vị thế dẫn đầu của TCBS trên thị trường.
Liên quan đến mảng kinh doanh nguồn vốn và phân phối trái phiếu, thu nhập thuần mảng này trong quý IV/2025 đạt 1.225 tỷ đồng, tăng 101% so với cùng kỳ; cả năm 2025 đạt 3.966 tỷ đồng, đóng góp 40% vào tổng doanh thu và tăng trưởng 42% so với năm 2024.
Quý IV/2025, TCBS đã phân phối hơn 19.600 tỷ đồng trái phiếu doanh nghiệp đến nhà đầu tư cá nhân, tăng 32% so với quý trước, đóng góp vào tổng giá trị phân phối năm 2025 hơn 70.800 tỷ đồng. Bên cạnh đó, hệ thống giao dịch trái phiếu trực tuyến iConnect được sử dụng rộng rãi bởi các nhà đầu tư với giá trị giao dịch năm đạt trên 21.000 tỷ đồng trong năm 2025.
| |
Tổng tài sản của TCBS tại 31/12/2025 đạt hơn 80.632 tỷ đồng, tăng 51% so với cuối năm 2024. Động lực tăng trưởng chính đến từ Cho vay ký quỹ và tăng đầu tư vào các tài sản tài chính nhằm tối ưu nguồn vốn.
Năm 2025, sau các đợt phát hành thành công cổ phiếu riêng lẻ và IPO, TCBS duy trì vững chắc vị thế công ty chứng khoán có vốn điều lệ và vốn chủ sở hữu số 1 thị trường, tiếp tục duy trì được thế mạnh nguồn vốn khi tỷ lệ Tổng nợ vay/Vốn chủ sở hữu duy trì ở mức an toàn 0,77 lần trong năm 2025.
Hệ số an toàn vốn CAR quý IV/2025 cao hơn 1,8 lần so mức yêu cầu tối thiểu 260%, đảm bảo dư địa an toàn cho tăng trưởng và các biến động thị trường.